Due diligence, valorisation, montage holding, financement, garantie de passif : la reprise d'une entreprise est l'une des décisions les plus engageantes de votre vie. Le cabinet I2C sécurise chaque étape pour que vous repreniez en toute connaissance de cause.
Le cabinet I2C intervient à chaque phase pour sécuriser votre acquisition
Avant de chercher une entreprise, on définit ensemble votre capacité de financement globale (apport personnel + dette senior + prêts BPI), les secteurs compatibles avec votre profil, et la fourchette de valorisation cible. Cette étape évite de perdre du temps sur des dossiers hors portée.
Nous analysons les liasses fiscales de la cible : évolution du chiffre d'affaires, des marges, de l'EBE (excédent brut d'exploitation), du BFR et de la trésorerie. On identifie les charges non récurrentes à retraiter et les signaux d'alerte avant que vous alliez plus loin.
C'est l'étape la plus critique. Nous plongeons dans la comptabilité de la cible : vérification des créances clients douteuses, des stocks, des engagements hors-bilan, des dettes sociales et fiscales, des contrats en cours. La due diligence fixe le prix juste et liste les risques à couvrir par la garantie de passif.
Nous utilisons plusieurs méthodes de valorisation : multiple d'EBE (méthode des comparables), valeur patrimoniale nette, actualisation des flux futurs (DCF). La combinaison de ces approches donne une fourchette de valeur défendable en négociation et auprès des banques.
Reprise d'actifs ou de titres ? Rachat via une holding LBO ? Constitution d'une holding animatrice ? Chaque option a des implications fiscales, sociales et patrimoniales très différentes. Nous chiffrons les scénarios et construisons le montage le plus avantageux pour votre situation personnelle.
Apport personnel, dette bancaire senior, prêt BPI, crédit vendeur éventuel : nous construisons le plan de financement et préparons le dossier bancaire (business plan, prévisionnel sur 3 ans, capacité de remboursement). Un dossier solide présenté par un expert-comptable multiplie vos chances d'obtenir les meilleures conditions.
La reprise signée, le travail commence vraiment. Nous mettons en place les tableaux de bord de pilotage, sécurisons la trésorerie de démarrage, intégrons vos équipes dans les process comptables et sociaux, et assurons un suivi mensuel rapproché pendant la première année pour que vous ne soyez jamais surpris par vos chiffres.
Un accompagnement sur-mesure, de la lettre d'intention à la première clôture
Audit approfondi de la cible, retraitements, identification des risques, évaluation des dettes cachées et des engagements hors-bilan.
Méthodes comparables (multiple EBE), patrimoniale, DCF — pour fixer un prix juste et défendable face au cédant et aux banques.
Constitution de la holding de reprise, optimisation fiscale (régime mère-fille, intégration fiscale), protection du patrimoine personnel.
Business plan, prévisionnel 3 ans, capacité de remboursement, présentation aux banques et à BPI France pour maximiser votre financement.
Identification des risques à couvrir, rédaction des annexes comptables à l'acte de cession, accompagnement en cas de mise en jeu ultérieure.
Tableaux de bord de pilotage, suivi mensuel rapproché, intégration comptable et sociale, 100 premiers jours sécurisés.
Le choix de la structure conditionne votre fiscalité sur 10 ans
La structure la plus optimisée
Plus simple, moins optimisée
Alternative à la reprise de titres
Le cabinet I2C analyse votre situation et chiffre chaque scénario avant que vous décidiez.
Simulateur simplifié — méthode des multiples d'EBE
Renseignez l'EBE moyen de la cible et son secteur pour obtenir une fourchette indicative. Un expert I2C affinera avec vous selon les retraitements nécessaires.
Ce simulateur est fourni à titre indicatif uniquement. La valorisation réelle dépend de nombreux facteurs (croissance, dépendance client, contexte de marché…). Contactez-nous pour un chiffrage précis.
"J'ai repris une entreprise de services dans le Cotentin avec l'accompagnement du cabinet I2C. Ils ont réalisé la due diligence, structuré la holding et préparé le dossier bancaire. Sans eux, j'aurais payé bien plus cher et pris des risques que je ne mesurais pas."
Repreneur, Cherbourg-en-Cotentin
Les réponses aux questions que se posent tous les repreneurs
Un premier échange gratuit pour évaluer votre projet, vos capacités de financement et les prochaines étapes. Sans engagement.